比特币均衡价格模型的残差分析

在上一篇文章(参见此处)中,我得出并着重分析了比特币均衡价格模型。不过限于篇幅,该篇文章中没有进行残差分析,本文对此进行弥补。

残差分析

上篇文章所得出的模型值、原始值及残差情况如下:

BTC对数价格与模型拟合及残差
BTC对数价格与模型拟合及残差

如上图可见残差没有明显的趋势,在0值附近上下波动。该残差波动有越来越小的趋势,显示价格与模型越来越贴近。

作出残差频率分布直方图,如下:

模型残差频率分布直方图
模型残差频率分布直方图

可见残差虽然不完美符合正态分布,但具有中间大、两头小的特征,可近似认为服从正态分布。这说明残差中包含的信息已经较少了。

进一步作出残差分位数与正态分布分位数的Q-Q图,如下:

模型残差值与标准正态分布的QQ图
模型残差值与标准正态分布的QQ图

可见分位数对比图近似处于一条直线上,这也说明模型残差近似服从正态分布。

结论与展望

经过残差分析,我们可以得出模型是有效的这一结论。

但仍值得指出的是,残差时序图中呈现出高低周期,大致以减半周期(4年)为周期。这意味着可能存在着一个、模型尚没有完全解释的周期性问题。鉴于减半次数尚少,不能断定残差中是否存在显著的周期性,这值得未来进一步观察研究。

发表于 2024-12-27
https://btcrainmaker.com/2024/12/27/%E6%AF%94%E7%89%B9%E5%B8%81%E5%9D%87%E8%A1%A1%E4%BB%B7%E6%A0%BC%E6%A8%A1%E5%9E%8B%E7%9A%84%E6%AE%8B%E5%B7%AE%E5%88%86%E6%9E%90/

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